STOXX ve Osmosis, sürdürülebilirlik verilerini yatırım stratejilerine doğrudan entegre eden 48 yeni endeks geliştirdi. Kurumsal yatırımcılara yönelik endeks ailesi, şirketlerin değer yaratma potansiyelini ve sürdürülebilirlikle bağlantılı finansal riskleri geleneksel yatırım ölçütlerinin ötesinde değerlendirmeyi amaçlıyor.
Endeks sağlayıcısı STOXX ile sürdürülebilirlik odaklı varlık yönetim şirketi Osmosis, iSTOXX Osmosis Multi Factor Transition Indices adlı 48 yeni endeksten oluşan bir aileyi kullanıma sundu. Yeni endeksler, sürdürülebilirlik araştırmalarını yatırım stratejileriyle bir araya getirerek kurumsal yatırımcılara farklı hisse senedi yatırım seçenekleri sunuyor.
STOXX’un yatırım yapılabilir piyasa endeksleri ile Osmosis’in sürdürülebilirlik odaklı faktör araştırmalarını bir araya getiren yapı; tek faktörlü, çok faktörlü ve sürdürülebilirliğin yatırım kararlarına entegre edildiği endekslerden oluşuyor.
Yeni yaklaşımın temel farkı, sürdürülebilirliği portföy oluşturulduktan sonra uygulanan ek bir eleme kriteri olarak değil, yatırım kararlarının başlangıç noktasından itibaren dikkate alması. Bu doğrultuda geleneksel yatırım faktörleri de şirketlerin günümüzde nasıl değer yarattığını ve hangi finansal risklerle karşı karşıya olduğunu daha iyi yansıtacak şekilde yeniden tanımlanıyor.
Bu kapsamda Değer (Value) faktörü şirketlerin araştırma-geliştirme faaliyetlerini ve maddi olmayan varlıklara yapılan yatırımları da hesaba katıyor. Kalite (Quality), sürdürülebilir karlılığa, ve kazançların niteliğine odaklanırken Momentum, risk yönetimini gözeten bir yaklaşımla değerlendiriyor. Düşük Volatilite (Low Volatility) faktörü ise piyasadaki dalgalanmalardan kaynaklanan aşağı yönlü risklerin yönetimini öne çıkarıyor.
Yeni endeks ailesi, Osmosis’in nicel yatırım ekibi tarafından geliştirildi. Geçen yıl CIO Dr. Fadi Zaher liderliğinde genişletilen ekip, şirketin faktör yatırımı ve endeks tasarımı alanındaki uzmanlığını derinleştirmeyi hedefliyor.
Faktör yatırımının temellerinin onlarca yıl önce atıldığını belirten CIO Dr. Fadi Zaher, yeni endekslerin sürdürülebilirlik unsurlarını yatırım stratejilerine doğrudan dahil eden bir yaklaşım sunduğunu ifade ediyor.
Kaynak:
https://www.esgtoday.com/stoxx-osmosis-launches-new-suite-of-sustainable-transition-factor-indices/
